传说乾隆第二次下江南的时辰，有一天，来到姑苏城外，和一个亲信寺人，服装成喷香客，到寺庙里去私访。他们来到一座尼姑庵，烧完了喷香，磕完了头，正在四下里观望的时辰，忽见迎面走来一个尼姑，那容貌如花似玉，宛若碧宫仙子。乾隆两眼直勾勾地望着她，魂儿都飞了出来。同去的寺人只得轻轻拉了下他的衣袖，他才“啊”了一声，象从梦中醒了过来。
回到行宫后，乾隆马上下了道圣旨，宣诏那尼姑进宫伴驾。伤脑子的是：这个佳丽已削发为尼，公开选进宫去当嫔妃有违佛门清规。回到北京往后，乾隆左思右想，最后想出了个法子：在昆明湖的南方，清水河西侧的蓝靛厂为她建筑了一座半为行宫、半为寺院的“泉宗庙”。那寺院宏伟壮不美观，仅石雕牌楼就有七座。又临近清水河，河岸上桃花争春，风光十分幽美。乾隆每当到西山一带游玩的时辰，泉宗庙就成了他的行宫；阿谁标致的尼姑就成了他的宠妃，尽情地讨取他的欢快。
有一年春天，乾隆到年夜觉寺降喷香归来，銮驾到泉宗庙，不见尼姑前来接驾。只见陪同尼姑的宫女跪奏道：“佳丽身体不爽，未便接驾，望乞恕罪。”乾隆一惊，赶忙步入后宫寝殿。只见尼姑半躺榻上，泪眼愁容。乾隆俯下身子问道：“卿家所得何病？”尼姑道：“启奏皇上，我乃姑苏人士，离乡已稀有载。我没有此外病，只是想回家乡看看。”乾隆一听，哈哈年夜笑：“原本是思乡病，卿家何不早说？好办，好办。半年之后，我同卿家一同去姑苏。”尼姑一听，病马上就好了良多。
半年之后，一天，乾隆来到泉宗庙。尼姑跪接后，乾隆握着她的手：“卿家快点上辇，我这就与你同上姑苏。”“真的？”尼姑将信将疑。“君无戏言，我能骗你？”于是，尼姑忙让宫女赶紧服装，上了辇，和乾隆的御驾一道，前呼后应，声势赫赫，出了蓝靛厂。行了不到半个时辰，俄然停了下来。宫女打开帘子，对尼姑道：“启禀佳丽，姑苏已经到了。”尼姑心中迷惑：奇了！从北京到姑苏数月的旅程，怎不到半个时辰就到了？她探出头交往外一瞧，可不是姑苏吗？你看：街中心，一条小河，流水潺潺，划子渐渐划过；街两旁是南货和姑苏小吃；那交往的人和卖货的人，全是地地道道的姑苏口音。一到这里，就仿佛置身于江南水乡。尼姑看了，心中年夜喜。
原本，乾隆为了讨得尼姑的欢心，下了一道圣旨，在从蓝靛厂到南海淀的通衢上修起了一条生意街，从苏杭一带迁来了商贾、店肆，一时刻把一个萧瑟的处所酿成了江南。从此往后，他就可以经常携带那尼姑来此赏识苏杭风光，以解尼姑思乡之愁。这条街就叫姑苏街。
直到此刻这里仍延用姑苏街旧名，泉宗庙早拆了。
